直接投资美股和国内购买 QDII 基金收益差距多少？

[stephen2009]

1 、方法 1 ，购买国内 QDII 基金（比如：广发纳指 100ETF 联接（ QDII ）人民币 A ，基金代码 270042 ）

2 、方法 2 ，开香港银行账户（中银香港，汇丰银行），把钱转到香港，再购买美股指数基金（比如 QQQ ）

3 、上述方法 2 ，钱转出去，获利后转回来，会有哪些损耗？获利会不会被视为非法收入，或者受到其他监管？

4 、上述方法 2 算上折损后，和方法 1 对比，年化收益率会相差多少？

[aliipay]

DeepSeek:

问题 1：钱转出去，获利后转回来，会有哪些损耗？获利会不会被视为非法收入，或者受到其他监管？
损耗：
汇款费用：将资金从国内转到香港银行账户，通常会产生汇款手续费，费用因银行和汇款方式而异。
汇率损失：人民币与港币或美元之间的汇率波动可能导致资金在兑换过程中产生损失。
交易费用：在香港购买美股指数基金（如 QQQ ）时，可能会产生交易佣金、管理费等。
税务影响：香港对资本利得税不征税，但若将资金转回国内，可能需要缴纳个人所得税或资本利得税，具体视国内税法而定。

监管与合法性：
外汇管制：中国有严格的外汇管制政策，个人每年有 5 万美元的外汇额度限制。超出额度需向外汇管理局申请，且需提供合法用途证明。
资金来源合法性：获利部分需证明其合法性，若资金来源不明或涉及洗钱等非法活动，可能受到监管部门的调查。
税务合规：需确保获利部分按国内税法申报并缴纳相应税款，否则可能被视为逃税行为。




问题 2：基于方法 2 算上折损后，和方法 1 对比，年化收益率会相差多少？
方法 1：购买国内 QDII 基金（如广发纳指 100ETF 联接 A ，基金代码 270042 ）
费用：管理费、托管费、申购赎回费等，通常在 1%-2%之间。
汇率风险：QDII 基金已包含汇率风险，投资者无需额外承担。
收益率：取决于基金的表现，通常与标的指数（如纳斯达克 100 指数）表现相近，扣除费用后略有折损。
方法 2：开香港银行账户，购买美股指数基金（如 QQQ ）
费用：汇款费、汇率损失、交易佣金、管理费等，综合费用可能在 2%-3%之间。
汇率风险：需自行承担人民币与美元之间的汇率波动风险。
收益率：取决于美股指数基金的表现，通常与标的指数表现相近，扣除费用后略有折损。

收益率对比：
方法 1：假设纳斯达克 100 指数年化收益率为 10%，扣除 1.5%的费用后，年化收益率约为 8.5%。
方法 2：假设纳斯达克 100 指数年化收益率为 10%，扣除 2.5%的费用后，年化收益率约为 7.5%。
结论：
年化收益率差距：方法 1 比方法 2 的年化收益率高出约 1%。
其他考虑：方法 2 涉及更多的手续和监管风险，而方法 1 相对简便且合规性更高。

总结
方法 1 （购买国内 QDII 基金）在收益率上略优于方法 2 （开香港账户购买美股指数基金），且操作简便，合规性更高。
方法 2 虽然可能提供更多的投资选择，但涉及更多的费用、汇率风险和监管复杂性，收益率相对较低。
因此，对于大多数投资者而言，方法 1 可能是更为稳妥和高效的选择。

[PbCopy111]

我持有苹果股票 4 年，算上做 T 的交易，还有各种融资杠杆做空等等，现在持有成本是 4.3 美元一股。如果你用这个跟 QDII 比，我的收益肯定高。但你会么？你觉得是不是买美股的所有人都是挣钱，没有任何人赔钱？？
金融的本质是风险对冲，如果不具备对冲的能力，就不要投资，否则就叫赌博。
如果你去打算买 QQQ ，这个假设很简单啊，你看看 2024 年 1 月 2 号的汇率，自己模拟一把不就得了，要是这个帐都算不过来，大哥，买银行理财，相信我，你的本金还在，不会没，否则折腾 5 年下来，你发现一毛不争，甚至本金都亏了，时间成本也是成本啊。

[churchmice]

一般钱出去了我就不想着能回来了